Todo investidor, em algum momento da jornada, se depara com a mesma pergunta: meu foco deve ser no crescimento do patrimônio ou na geração de renda passiva? A resposta a essa pergunta não é única, mas o ponto de virada é um dos momentos mais estratégicos na vida de quem investe.
Aqui no Pontograna, entendemos que a transição de uma carteira com foco em valorização para uma com foco em dividendos é um marco importante, geralmente quando o patrimônio já atingiu um nível capaz de gerar renda para cobrir as despesas ou, até mesmo, para acelerar ainda mais os aportes.
Crescimento vs. Renda: Qual é a Sua Fase?
As duas abordagens são válidas e se complementam ao longo do tempo.
- Foco em Valorização: É a estratégia ideal para quem está no início da jornada. O objetivo principal é fazer o patrimônio crescer o máximo possível, aproveitando o poder dos juros compostos. Neste caso, os dividendos recebidos são imediatamente reinvestidos.
- Foco em Dividendos: Esta é a estratégia para quem já possui um patrimônio considerável e busca a liberdade financeira. O objetivo é construir uma fonte de renda passiva que, com o tempo, possa substituir o salário.
A Lógica por Trás da Mudança de Rota
A decisão de migrar para uma carteira de dividendos não é aleatória. Ela é baseada na busca por empresas que oferecem um fluxo de caixa previsível e consistente. Por isso, a escolha de empresas robustas e resilientes é fundamental.
Um ótimo exemplo dessa transição é a troca de ações com grande potencial de crescimento por empresas como a BB Seguridade (BBSE3), um dos nomes fortes no mercado de dividendos.
Por Que Olhar para a BB Seguridade (BBSE3)?
A escolha de uma empresa como a BB Seguridade se baseia em critérios sólidos que todo investidor em busca de renda passiva deveria considerar:
- Alto Payout e Retorno Eficiente (ROE): A empresa distribui cerca de 85% do seu lucro aos acionistas. Além disso, mesmo com essa alta distribuição, o negócio consegue ser extremamente eficiente, reinvestindo apenas 15% do lucro e gerando um Retorno sobre o Patrimônio Líquido (ROE) acima de 70%.
- Dividendos Consistentes: Historicamente, a BB Seguridade realiza pagamentos expressivos, geralmente duas vezes por ano, o que a torna uma fonte de renda passiva previsível.
- Negócio Resiliente: O setor de seguros no Brasil é conhecido por sua estabilidade, prosperando tanto em cenários de juros altos quanto baixos. A forte presença da BB Seguridade no agronegócio, um dos pilares da economia brasileira, garante uma base sólida e em crescimento.
- Histórico de Valorização: Apesar de ser uma empresa com foco em dividendos, a BB Seguridade demonstrou um crescimento de mais de 100% no patrimônio dos investidores na última década, provando que é possível ter renda e valorização.
A jornada de investimentos é única para cada pessoa. A chave é entender em qual fase você está e montar uma estratégia que se alinhe com seus objetivos. Seja no começo com foco em valorização ou no futuro com foco em renda, o importante é ter um plano.